Klađenje hedge fondova na burzama: Medvjedi profitiraju od povlačenja i prodaje na kratko

Klađenje hedge fondova na burzama: Medvjedi profitiraju od povlačenja i prodaje na kratko

Prema izvješću finanzmarktwelt.de, došlo je do značajnog pada na burzama od prijelaza godine, čemu prvenstveno pogoduju medvjedi i hedge fondovi. Jedan od razloga slabosti Wall Streeta su kamatne stope koje se ne snižavaju onoliko koliko je tržište očekivalo. To navodi hedge fondove da povećaju svoje kratke prodaje i klade se na daljnji pad tržišta dionica. Medvjedi posebno profitiraju od najsnažnijih dionica koje su pale za više od 10% u prvih nekoliko tjedana godine.

Sve veća zabrinutost zbog različitih čimbenika kao što su sukob na Bliskom istoku, rastući prinosi na riznice i težak početak sezone zarada naveli su ulagače da se prebace s dionica s klimavim osnovama na tvrtke sa solidnim financijskim stanjem. To je dovelo do značajnog pada tvrtki s visokim dugom u odnosu na ukupnu imovinu.

Nedavni porast na tržištu dionica doveo je do toga da investitori zauzimaju duge pozicije i pokrivaju kratke pozicije koje ne funkcioniraju. Rastući skepticizam među hedge fondovima dolazi u vrijeme kada se čini da maloprodajni ulagači i računalno vođeni trgovci uglavnom nisu uznemireni neuspjesima. Alokacija ulagača u američke dionice dosegla je najvišu razinu od kraja 2021., što znači da je većina ulagača još uvijek na strani bikova.

Ne očekuje se da će široki tokovi novca trenutno biti dovoljno medvjeđi da pokrenu suprotni signal. Unatoč tome, pretpostavlja se da bi S&P 500 ipak mogao pasti za 5%. Ostaje za vidjeti je li korekcija na burzama već gotova ili će se nastaviti.