Apostas de fundos de hedge nos mercados de ações: lucros com retrocessos e vendas a descoberto

Apostas de fundos de hedge nos mercados de ações: lucros com retrocessos e vendas a descoberto

De acordo com um relatório do finanzmarktwelt.de, tem havido um movimento descendente significativo nos mercados de ações desde a virada do ano, que se beneficia principalmente dos ursos e dos fundos de hedge. Uma das razões para a fraqueza de Wall Street são as taxas de juro, que não estão a ser reduzidas tanto quanto o mercado esperava. Isto leva os fundos de hedge a aumentarem as suas vendas a descoberto e a apostarem na queda ainda maior dos mercados bolsistas. Os ursos estão a beneficiar particularmente das ações mais vendidas a descoberto, que caíram mais de 10% nas primeiras semanas do ano.

As preocupações crescentes sobre vários factores, como o conflito no Médio Oriente, o aumento dos rendimentos dos títulos do Tesouro e um início difícil da época de lucros, levaram os investidores a mudar de acções com fundamentos instáveis ​​para empresas com resultados financeiros sólidos. Isto levou a um declínio significativo nas empresas com elevado endividamento em relação ao ativo total.

A recente recuperação do mercado de ações fez com que os investidores assumissem posições longas e cobrissem posições curtas que não estavam funcionando. O crescente cepticismo entre os fundos de cobertura surge numa altura em que os investidores de retalho e os operadores controlados por computador parecem, em grande parte, imperturbáveis ​​pelos reveses. A alocação de investidores em ações dos EUA atingiu o seu nível mais alto desde o final de 2021, o que significa que a maioria dos investidores ainda está do lado altista.

Não se espera que os amplos fluxos monetários sejam suficientemente baixistas para desencadear um sinal contrário neste momento. No entanto, presume-se que o S&P 500 ainda possa cair 5%. Resta saber se a correção nas bolsas já terminou ou continuará.