الفقر في سن الشيخوخة يهدد: لماذا يمكن أن تكون الأسهم هي الخلاص!

الفقر في سن الشيخوخة يهدد: لماذا يمكن أن تكون الأسهم هي الخلاص!

يواجه الكثير من الناس في أوروبا خطر الفقر المتزايد في سن الشيخوخة. ويحذر الخبراء من أن التهديد الأكبر لا يكمن في تقلبات الأسعار في الأسواق المالية، بل قبل كل شيء في خوف المستثمرين من هذه التقلبات. وفي ألمانيا على وجه الخصوص، يبدو أن السكان مترددون في المشاركة بشكل أكثر نشاطا في استثمارات الأسهم. عالي نيوزيلندي غالبًا ما يرتبط انعدام الثقة في الاستثمار في الأسهم بشعور زائف بالحذر، مما يمنع المستثمرين من الاستفادة من عوائد أعلى على المدى الطويل.

غالبًا ما يستثمر الشخص في الخمسينيات من عمره غالبية أصوله في صناديق التقاعد التي تقدم فائدة بنسبة 2-3٪ فقط على مدخرات التقاعد. وفي كثير من الأحيان لا تكون هذه العوائد كافية لتأمين القوة الشرائية مع مرور الوقت. وتشمل الركيزة الثالثة أيضًا الأموال ذات العوائد المماثلة. ويتناقض هذا التطور الراكد مع أداء مؤشر ستاندرد آند بورز 500، الذي ارتفع بنسبة 6% في شهر مايو/أيار، وهو ما يزيد على ضعف معدل الفائدة السنوي لصناديق التقاعد.

دور الأسهم في نظام التقاعد

يوضح الوضع الحالي للتقاعد في ألمانيا أن العديد من المواطنين يحتفظون بأصولهم بشكل رئيسي نقدًا أو في حسابات جارية بدلاً من الاستثمار في الاستثمارات الواعدة مثل الأسهم. ويظهر أن حوالي 17.6% فقط من الألمان هم من المساهمين، بينما تبلغ هذه النسبة في الولايات المتحدة 54% الأخبار اليومية. تتأثر النساء بشكل خاص بـ "رهاب الأسهم" ويكنن احترامًا كبيرًا لسوق الأوراق المالية، وهو ما ينعكس بوضوح في انخفاض عدد المساهمين الإناث - 38٪ فقط.

إن "رهاب الأسهم" هذا له عواقب مالية ملموسة: تحصل النساء على معاش تقاعدي متوسطه 900 يورو، وهو أقل بنسبة 42.6٪ من الرجال. وفي عام 2022، بلغ متوسط ​​معاش الشيخوخة للنساء 890 يورو شهريا. ويؤكد الخبراء أن الاستثمار المستهدف في الأسهم يمكن أن يخفف بشكل فعال من الفقر في سن الشيخوخة. ومع ذلك فإن معاشات الأسهم المقررة للحكومة الفيدرالية، والتي تخطط لاستثمار 12 مليار يورو سنويا في أصول مختلفة، أقل بكثير من التوقعات فيما يتعلق بتقليل مخاوف السكان.

إمكانية الاستثمارات في الأسهم

على الرغم من أن أسواق الأوراق المالية غالبا ما ترتبط بعدم اليقين، إلا أنها تظهر على المدى الطويل عائدا إيجابيا يبلغ متوسطه 7.5٪ في جميع أنحاء العالم. تتمتع أسهم الشركات الصغيرة وأسهم التكنولوجيا على وجه الخصوص بإمكانية تحقيق عوائد أعلى، حتى لو كانت مصحوبة بتقلبات أعلى. إن القول بأن تقلبات الأسعار تمثل فرصة وليس خطراً بالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل أصبح مقبولاً بشكل متزايد. بالإضافة إلى ذلك، ينظر الخبراء إلى الاستثمارات البديلة مثل البيتكوين والعملات المشفرة الأصغر على أنها إضافات قيمة، وإن كانت محفوفة بالمخاطر.

ويبقى أن نرى ما إذا كان التعليم المالي الأفضل في المدارس والمعلومات الأكثر كثافة يمكن أن يعزز "العمل النشط" في التخطيط للتقاعد. ولن يتسنى للمواطنين ضمان عدم اعتمادهم على مخصصات معاشات تقاعدية حكومية غير كافية مع تقدمهم في السن إلا من خلال اتباع نهج استباقي في التعامل مع مواردهم المالية. وتظهر النتائج حتى الآن أن البيئات المتقلبة توفر أيضًا فرصًا حقيقية وليس فقط المخاطر التي يجب تجنبها.