A pobreza na velhice é ameaçadora: Porque é que as ações podem ser a salvação!

A pobreza na velhice é ameaçadora: Porque é que as ações podem ser a salvação!

Muitas pessoas na Europa enfrentam o risco crescente de pobreza na velhice. Os especialistas alertam que a maior ameaça não reside nas flutuações de preços dos mercados financeiros, mas sobretudo no receio dos investidores relativamente a esta volatilidade. Na Alemanha, em particular, a população parece hesitante em envolver-se mais activamente em investimentos em acções. Alto NZZ A falta de confiança no investimento em ações está frequentemente correlacionada com um falso sentimento de cautela, que impede os investidores de beneficiarem de retornos mais elevados a longo prazo.

Uma pessoa na faixa dos 50 anos muitas vezes tem a maior parte dos seus activos investidos em fundos de pensões que oferecem apenas 2-3% de juros sobre poupanças para a reforma. Estes retornos muitas vezes não são suficientes para garantir o poder de compra ao longo do tempo. O terceiro pilar também inclui fundos com retornos semelhantes. Esta evolução estagnada contrasta com o desempenho do S&P 500, que subiu 6% em Maio, o que é mais do dobro da taxa de juro anual dos fundos de pensões.

O papel das ações no sistema previdenciário

A situação actual da prestação de pensões na Alemanha deixa claro que muitos cidadãos mantêm os seus activos principalmente em dinheiro ou em contas correntes, em vez de investirem em investimentos promissores, como acções. Apenas cerca de 17,6% dos alemães são acionistas, enquanto nos EUA esta proporção é de 54%, mostra notícias diárias. As mulheres são particularmente afectadas pela “fobia de acções” e têm grande respeito pelo mercado bolsista, o que se reflecte claramente no baixo número de accionistas do sexo feminino – apenas 38%.

Esta “fobia de ações” tem consequências financeiras concretas: as mulheres recebem uma pensão média de 900 euros, o que é 42,6% inferior à dos homens. Em 2022, a pensão média de velhice das mulheres era de 890 euros por mês. Os especialistas sublinham que o investimento direccionado em acções poderia efectivamente aliviar a pobreza na velhice. No entanto, o plano de pensões de acções do governo federal, que prevê investir 12 mil milhões de euros anualmente em vários activos, fica muito aquém das expectativas de reduzir os receios da população.

Potencial de investimentos de capital

Embora os mercados bolsistas estejam frequentemente associados à incerteza, no longo prazo apresentam um retorno positivo de uma média de 7,5% a nível mundial. As ações de pequena capitalização e de tecnologia, em particular, têm potencial para retornos mais elevados, mesmo que apresentem maior volatilidade. A afirmação de que as flutuações de preços representam uma oportunidade e não um risco para os investidores a longo prazo está a tornar-se cada vez mais aceite. Além disso, investimentos alternativos como Bitcoin e criptomoedas menores são vistos por especialistas como acréscimos valiosos, embora arriscados.

Resta saber se uma melhor educação financeira nas escolas e uma informação mais intensiva poderão promover uma “acção activa” no planeamento da reforma. Só adoptando uma abordagem proactiva às suas finanças é que os cidadãos poderão garantir que não ficarão dependentes de pensões estatais potencialmente inadequadas à medida que envelhecem. Os resultados até agora mostram que os ambientes voláteis também abrigam oportunidades reais e não apenas riscos que devem ser evitados.