Brokeru izmaksu salīdzinājums: šādi investori patiešām ietaupa!

Izmaksu struktūrai, tirgojot vērtspapīrus, ir galvenā loma investoriem. Depo pārvaldības maksas un pasūtījumu izmaksas ir vieni no izšķirošajiem faktoriem, salīdzinot brokerus. Jo īpaši neobokeri bieži atsakās no portfeļa pārvaldības maksām, kas padara tos pievilcīgus daudziem investoriem. Tomēr starp dažādiem brokeriem pastāv ievērojamas atšķirības pasūtījumu izmaksās.

Brokeri izmanto dažādus izmaksu uzskaites modeļus, tostarp klasisko komisijas maksu un vienotas likmes modeli. Zemākas izmaksas ir ļoti svarīgas, lai palielinātu ieguldītāju atdevi. Bieži aizmirsts aspekts ir starpība, starpība starp pirkšanas un pārdošanas cenām, kas mainās atkarībā no brokera un tirdzniecības veida, īpaši atvasinātajos instrumentos un forex. Tirdzniecības vietu maksas un trešo pušu maksas var arī palielināt izmaksas, savukārt daži brokeri sedz šīs maksas par noteiktiem pasūtījumiem.

Sīkāka informācija par izmaksām un nodevām

Par atvērtajām pozīcijām var tikt piemērota maksa par nakti, kuras apmērs ir balstīts uz atsauces procentu likmēm, piemēram, EURIBOR vai LIBOR. Īpašu uzmanību ir pelnījušas arī pārvaldīšanas maksas (TER) par ETF un aktīvi pārvaldītajiem fondiem, kas nenonāk pie brokera. Maksas var tikt piemērotas arī papildu pasūtījuma funkcijām, piemēram, stop loss vai trailing stop loss, kā arī neaktivitātes maksas par zemu tirdzniecības apjomu. Izvēloties brokeri, investoriem rūpīgi jāizpēta cenrādis, lai izvairītos no slēptām izmaksām.

Vēl viens svarīgs punkts ir izpratne par “izdevumu attiecību”, kas apraksta ikgadējo maksu, ko iekasē ieguldījumu sabiedrība, lai segtu pārvaldības un darbības izmaksas. Izdevumu attiecības samazināšana ir ļoti svarīga, lai palielinātu ieguldījumu atdevi. Šīs maksas ir izteiktas procentos no fonda aktīviem un tiek atskaitītas no ienākumiem pirms sadales akcionāriem.

• Ein Beispiel: Ein Fonds mit einer Expense Ratio von 1% und einer Rendite von 10% führt zu einer Netto-Rendite von 9%.
• Für Investoren ist es wichtig, die Fondsoptionen zu vergleichen und das Fondsprospektrum auf Expense Ratios und andere Gebühren zu prüfen.
• Kleine Unterschiede in den Expense Ratios können über längere Zeiträume zu signifikanten Differenzen in den Anlagerenditen führen.

2020. gadā akciju fondu vidējais izdevumu rādītājs bija 0,44%, savukārt ETF – 0,19%. Aktīvi pārvaldītiem fondiem parasti ir augstāki izdevumu rādītāji to darbības izmaksu dēļ, taču tie bieži darbojas sliktāk nekā pasīvi pārvaldītie fondi. Piemēram, tādi pakalpojumu sniedzēji kā Vanguard, Fidelity un BlackRock ir guvuši atzinību par zemajām maksām, savukārt lietotņu tirdzniecība un vietējās bankas tiek atturētas augstāku maksu dēļ.

Maksas salīdzinājums parāda, ka izdevumu attiecība 1% pret 0,5% 20 gadu laikā, veicot ieguldījumu 10 000 ASV dolāru apmērā, ienesīgums var atšķirties par 9 835 ASV dolāriem. Visbeidzot, ieguldītājiem vajadzētu pievērst uzmanību arī tam, vai nepastāv slēptās maksas, piemēram, pārdošanas izmaksas, izejas maksas un nodokļi, kas rūpīgi jāizpēta fonda prospektā.