Julius Baer pod pritiskom: Mogu li ga spasiti EFG i nove strategije?

Julius Baer pod pritiskom: Mogu li ga spasiti EFG i nove strategije?

Julius Baer, ​​treća po veličini privatna banka u Švicarskoj, suočava se s dubokom krizom, pojačanom novim otpisom od 130 milijuna franaka na njezinoj kreditnoj knjizi. Pritisak na banku je golem, posebno nakon reputacijske štete uzrokovane kreditnim skandalom, kojim se mora pozabaviti novi predsjednik Uprave Stefan Bollinger. Poslovna aktivnost bila je ispod tržišnih očekivanja, što se negativno odrazilo na cijene dionica koje su u srijedu privremeno izgubile više od šest posto, nakon što je nakon objave razočaravajućih godišnjih rezultata cijena dionice već pala za više od 13 posto. NZZ izvješćuje da problemi banke posebno utječu na privatne dužničke zajmove i hipotekarni portfelj.

Uprava za financijsko tržište (Finma) također je pokrenula postupak protiv Juliusa Baera, koji proizlazi iz opsežnih istraga o poslovanju banke. To dolazi u kontekstu činjenice da je banka 2023. godine morala otpisati svoju cjelokupnu izloženost od 606 milijuna franaka prema propaloj nekretninskoj grupi Signa. S obzirom na te izazove, banka planira strateško preusmjeravanje, koje uključuje, između ostalog, smanjenje oko 400 radnih mjesta, što odgovara oko 5% radne snage.

Restrukturiranje menadžmenta i mjere smanjenja troškova

Stefan Bollinger ima za cilj smanjiti odbor s 15 na 5 članova u velikoj reviziji upravljanja kako bi se promicala odgovornost i disciplina. Osim toga, predsjednik Romeo Lacher trebao bi podnijeti ostavku na godišnjoj skupštini u travnju. Julius Baer očekuje uštedu od 110 milijuna franaka putem mjera za smanjenje troškova kako bi poboljšao financijsku stabilnost i vratio povjerenje ulagača.

Unatoč ovim poteškoćama, EFG banka bilježi snažan rast. Banka je izvijestila o dobiti od 130 milijuna franaka u prva četiri mjeseca ove godine i zabilježila rast imovine klijenata za gotovo 6 posto na 159 milijardi franaka. EFG planira otpisati naslijeđenu imovinu, a također očekuje izvanrednu dobit od 45 milijuna franaka od naknada osiguranja. Dim sum dnevno naglašava da EFG ne postavlja prodajne ciljeve za zaposlenike kako bi obuzdao sklonost riziku.

Izgledi i tržišna pozicija

Vodstvo Baera naglašava da trenutačno umanjenje vrijednosti nije povezano s problematičnim zajmovima Benka i planira nove, opreznije kriterije kreditiranja kako bi se potencijalni rizici sveli na minimum. Očekuje se da će procjena kreditne kvalitete trajati do kraja godine. Analitičari predviđaju usporavanje neto priljeva novog novca na oko 3% u 2025., povećavajući neizvjesnost o budućoj strategiji rasta banke.

Sve u svemu, Julius Baer, ​​s imovinom klijenata pod upravljanjem od 467 milijardi franaka, ostaje iza Picteta i UBS-a, druge dvije velike banke u Švicarskoj. Slabljenje dolara u odnosu na franak rezultiralo je time da obje banke upravljaju s manjim brojem sredstava klijenata nego prethodne godine. Pritisak na Julius Baer da preispita svoje strategije i ponovno stekne povjerenje kupaca veći je nego ikada.