Crises op de aandelenmarkt: hoe u uw activa veilig kunt stellen in bearmarkten!

Crises op de aandelenmarkt: hoe u uw activa veilig kunt stellen in bearmarkten!

De aandelenmarkt is de afgelopen weken door diverse crises zwaar onder druk komen te staan. Historische gebeurtenissen zoals de Vietnamoorlog, de oliecrisis of de Corona-crash laten zien dat dergelijke crises vaak leiden tot bearmarkten waarin aandelenkoersen over een langere periode dalen. Dit meldt de NZZ.

Een bearmarkt begint wanneer de prijzen met meer dan 20% dalen ten opzichte van het vorige hoogtepunt. De S&P 500 daalde bijvoorbeeld naar 4.982 punten op 2 april, een daling van ongeveer 19% vergeleken met de recordhoogte van 6.144 punten op 19 februari. Vrijdagavond noteerde de index op 5.868 punten, wat betekent dat hij nog maar net gedaald is sinds het begin van het jaar.

Geschiedenis van bearmarkten

Sinds 1945 zijn er in de VS twaalf bearmarkten geweest waarin de S&P 500 meer dan 20% verloor. Belangrijke voorbeelden zijn de recessie na de Tweede Wereldoorlog, de oliecrisis van 1973/74, Zwarte Maandag in 1987, de dotcom-zeepbel, de financiële crisis en de Corona-crash in 2020. Uit historische gegevens blijkt dat de hersteltijden van de markten variëren. Beleggers stonden vaak al na een jaar in het zwart, met uitzondering van de oliecrisis, de internetzeepbel en de financiële crisis.

Op de lange termijn hebben beleggers die tijdens een bearmarkt hebben belegd doorgaans positieve rendementen behaald. Vijf jaar na het betreden van een bearmarkt hebben beleggers vooral winst geboekt, met uitzondering van de oorlog in Vietnam, die eindigde met een verlies van 11,3%. Het langetermijnrendement op mondiale aandelen bedroeg na de inflatie van 1900 tot 2024 gemiddeld 5,2% per jaar, terwijl mondiale obligaties slechts 1,7% opbrachten en Amerikaanse geldmarkteffecten 0,5% per jaar.

Strategieën voor beleggers in tijden van crisis

Gezien de huidige marktontwikkeling adviseert het NZZ om in tijden van crisis niet in een shocktoestand te vervallen. Beleggers moeten regelmatig beleggingen in vaste bedragen aanhouden en zich niet laten ontregelen door marktbewegingen op de korte termijn. Langetermijninvesteringen blijven belangrijk om welvaart op te bouwen.

Daarnaast zijn er sectoren die als crisisbestendig worden beschouwd, zoals voedselbedrijven, farmaceutische aandelen en olieaandelen. Deze aandelen worden gekenmerkt door een lagere volatiliteit. Waardebeleggen is een strategie die voordelig kan zijn tijdens bearmarkten, omdat deze zich richt op goedkoop gewaardeerde bedrijven met stabiele bedrijfsmodellen die regelmatig dividend uitkeren.

Om de portefeuille te beschermen en risico's te minimaliseren geven veel beleggers bovendien de voorkeur aan veilige beleggingen zoals staatsobligaties met een hoge kredietwaardigheid. Niet-gecorreleerde onderliggende activa, zoals grondstoffen zoals goud, staan ​​ook in de belangstelling van beleggers. Het kopen van putopties (puts) kan ook worden gebruikt als hedgingstrategie om te beschermen tegen prijsdalingen.

Short selling is een andere optie die door professionele beleggers wordt gebruikt om te profiteren van dalende prijzen. Dit is waar beleggers effecten verkopen die ze niet bezitten en speculeren dat de prijzen zullen dalen. Vanwege de hoge risico's die aan deze strategie zijn verbonden, moeten particuliere beleggers voorzichtig zijn en indien nodig alternatieven zoals opties overwegen.

Over het geheel genomen laat het zien dat investeerders zelfs in tijden van crisis positieve resultaten kunnen behalen met de juiste aanpak en een solide strategie. Marktuitdagingen maken deel uit van het spel en een langetermijnvisie op investeringen is essentieel.