Suche
Mein Konto
Riskit ja mahdollisuudet: MSCI World talousasiantuntijoiden mikroskoopin alla!
Selvitä, miksi MSCI World -indeksiä pidetään pitkän aikavälin sijoitusten avaimena huolimatta sen Yhdysvaltojen puolueellisuudesta ja mitä riskejä siinä on.
Riskit ja mahdollisuudet: MSCI World talousasiantuntijoiden mikroskoopin alla!
Nykyisessä Exchange Traded Funds (ETF) -keskustelussa painopiste on erityisesti tämän sijoitusmuodon riskeissä. Sen mukaan Daily Mirror ETF-rahastoja pidetään yleensä turvallisina ja kannattavina. Siitä huolimatta yhä enemmän kriittisiä ääniä huomautetaan, että MSCI World, tärkein globaali ETF, sisältää ylivoimaisen enemmistön yhdysvaltalaisista yrityksistä ja erityisesti teknologiaosakkeista. Tämä herättää kysymyksiä tällaisen sijoituksen riskirakenteesta.
MSCI World -indeksi edustaa taloudellista kehitystä 23 teollisuusmaassa ja sisältää noin 1 500 osaketta. Vaikka indeksiä pidetään maailmantalouden indikaattorina, analyysin mukaan Talousvinkki, että noin 71 % indeksiosakkeista kuuluu yhdysvaltalaisille yrityksille, kun Japani seuraa noin 6 %:lla. Erityisesti suuret yhdysvaltalaiset teknologiayritykset, kuten Microsoft, Apple ja Amazon, vaikuttavat merkittävästi indeksien kehitykseen. Tämä voi johtaa siihen, että sijoittajat ovat erittäin riippuvaisia näiden yritysten tuloksesta.
MSCI World Risks and Returns
MSCI Worldin kriitikot huomauttavat, että noin 29 % suurten yhdysvaltalaisten yritysten liikevaihdosta tulee kansainvälisiltä markkinoilta, mikä tarkoittaa, että Applen kaltaiset yritykset eivät perustu pelkästään Yhdysvaltojen markkinoille – 58 % niiden liikevaihdosta tulee Euroopasta, Aasiasta ja muilta alueilta.
Vaikka MSCI World ei koostu yksinomaan yhdysvaltalaisista yrityksistä, amerikkalaisten yritysten suurta osuutta ei voida jättää huomiotta. Myös MSCI Worldin ex-USA:n olemassaolo korostetaan, mikä ei sisällä Yhdysvaltain osakkeita, mutta tarjoaa alhaisemman tuoton (4,9 % vuodessa verrattuna MSCI Worldin 9,6 %:iin vuodessa). MSCI World tarjoaa kuitenkin yleensä pienemmän riskin kuin yksittäiset sijoitukset, koska se on hajautettu 1 500 yritykseen.
Pitkän aikavälin tuottojen osalta MSCI World on toimittanut keskimäärin 7,8 % vuodessa. viimeisen viiden vuoden aikana, kun taas MSCI All Countries World -indeksi (ACWI) on 7 % vuodessa. MSCI World on kuitenkin edelleen riskialtisempi kuin rahamarkkinatilit, mutta tarjoaa realistisen mahdollisuuden ylittää inflaation pitkällä aikavälillä. Vuosina 2010-2022 indeksi saavutti keskimäärin noin 10 prosentin vuosituoton. globaaleista kriiseistä huolimatta.
Käynnissä oleva keskustelu korostaa pitkän tähtäimen, vähintään kymmenen vuoden sijoitusstrategian tarvetta, jotta markkinoiden vaihtelut ja niihin liittyvät riskit kestävät paremmin ja varmistetaan vakaa omaisuuden kasvu.