Pankkikritiikkiä: FINMA varoittaa asuntolainariskeistä!

Pankkikritiikkiä: FINMA varoittaa asuntolainariskeistä!

Rahoitusmarkkinoiden valvontaviranomainen (Finma) on jälleen hälyttänyt ja varoittanut asuntolainamarkkinoiden riskeistä. Varoituksen keskeinen teema on sveitsiläisten pankkien arvostelema löysä luotonanto. Yli 40 % pankeista, mukaan lukien kantonipankit sekä alue- ja Raiffeisen-pankit, poikkeaa virallisista luotonantoohjeista myöntäessään lainoja sijoituskiinteistöihin, kuten esim. Daily Gazette raportoitu. Finma ei enää pidä näitä poikkeamia poikkeuksina.

Finma kehottaa pankkeja olemaan varovaisempi ja uhkaa toteuttaa sitovia sääntöjä, jos reagointi ei ole riittävä. UBS:n sijoitusjohtaja Claudio Saputelli sanoo kuitenkin, että riskit kiinteistökuplan puhkeamisesta ovat pienentyneet. UBS Swiss Real Estate Bubble -indeksin mukaan riskitilanne on helpottanut viime vuosineljänneksiä.

Riskit ja kysynnän lasku

Korkojen nousu painoi kiinteistöjen, erityisesti omakotitalojen, kysyntää. Tämä johtaa asuntolainojen kasvuvauhdin lievään hidastumiseen. The FINMA tekee selväksi, että jotkut pankit yliarvioivat lainanottajiensa takaisinmaksukyvyn vuonna 2023, mikä johti riittämättömästi vakuudellisten lainojen määrän kasvuun.

Tilannetta vaikeuttaa entisestään uusien vaihtuvakorkoisten asuntolainojen osuuden kasvu, joka on kaksinkertaistunut. Nousevat korot lisäävät lainanottajien korkoriskiä ja pankkien maksukyvyttömyysriskiä. Tämä ilmiö on ristiriidassa Sveitsin pankkiliiton itsesääntelyvaatimusten kanssa.

Sääntelypaineet ja pankkien reaktiot

UBS:n optimistisesta lausunnosta huolimatta FINMA kehottaa varovaisuuteen ja on jo ryhtynyt toimiin säännöllisen luotonannon valvonnan tiukentamiseksi. Ne ovat asettaneet pääomalisämaksuja varmistaakseen, etteivät pankit jatka poikkeamista omista luotonantokriteereistään ja siten vaarantaisi rahoitusvakautta.

Yhteenvetona voidaan todeta, että Sveitsin asuntolainamarkkinoilla on edessään merkittäviä haasteita, jotka vaikuttavat sekä pankkien lainakäytäntöihin että useiden lainanottajien takaisinmaksukykyyn. Jännitys varovaisten valvontatoimien ja optimististen markkina-analyysien välillä edellyttää keskittymistä rahoitusvakauteen ja vakuuksiin tulevalla kaudella.