Inversiones en factores: un estudio muestra el éxito a largo plazo y la volatilidad anual de las estrategias de inversión

Inversiones en factores: un estudio muestra el éxito a largo plazo y la volatilidad anual de las estrategias de inversión

Según un informe de www.private-banking-magazin.de Las inversiones en factores son una estrategia de inversión popular que ha demostrado ser exitosa en un estudio reciente. El analista del mercado de capitales Sebastian Dörr de HQ Trust analizó el rendimiento de 12 estrategias de factores conocidas desde 1997 y descubrió que 10 de los 12 índices de factores han superado al S&P 500 en todo el mercado desde 1997. Particularmente dignas de mención son las estrategias que se basan en la recompra de acciones, con un rendimiento promedio del 12,5 por ciento anual, seguidas de las estrategias de calidad con el 11,8 por ciento y las aristócratas de dividendos con el 10,7 por ciento. por ciento por año. En comparación, el S&P 500 logró un rendimiento promedio del 9,1 por ciento anual y, por lo tanto, no se ubicó entre las 10 principales estrategias de factores.

El estudio también destaca la volatilidad de estas estrategias de inversión, ya que en los 27 años examinados, 9 estrategias diferentes pasaron al primer lugar, sin que ninguna estrategia repitiera este éxito al año siguiente. Algunas, como la estrategia High Beta, que estuvo en la cima con mayor frecuencia, incluso terminaron en último lugar. Curiosamente, las tres estrategias que obtuvieron mejores resultados a largo plazo (recompra, calidad y dividendos aristócratas) nunca quedaron en último lugar.

Estos resultados muestran que la inversión en factores puede ser una estrategia valiosa a largo plazo, pero los inversores no deben ignorar las fluctuaciones anuales y los riesgos asociados. Es importante diversificar las carteras de inversión para minimizar el riesgo y maximizar la rentabilidad a largo plazo.