Factori de investiții: Studiul arată succesul pe termen lung și volatilitatea anuală a strategiilor de investiții

Factori de investiții: Studiul arată succesul pe termen lung și volatilitatea anuală a strategiilor de investiții

Potrivit unui raport al www.private-banking-magazin.de Investițiile factoriale sunt o strategie de investiții populară care s-a dovedit de succes într-un studiu recent. Analistul pieței de capital Sebastian Dörr de la HQ Trust a analizat performanța a 12 strategii factoriale bine-cunoscute începând cu 1997 și a constatat că 10 din 12 indici factori au depășit performanța S&P 500 la nivel de piață începând cu 1997. Deosebit de remarcate sunt strategiile care se bazează pe răscumpărări de acțiuni, cu o rentabilitate medie de 1,8 procente pe an și 12 procente, urmate de strategii de calitate. aristocrați cu dividende cu 10,7 la sută pe an. În comparație, S&P 500 a obținut o rentabilitate medie de 9,1% pe an și, prin urmare, nu a intrat în primele 10 strategii factoriale.

De asemenea, studiul evidențiază volatilitatea acestor strategii de investiții, întrucât în ​​cei 27 de ani examinați, 9 strategii diferite au trecut pe primul loc, fără ca nicio strategie să repete acest succes în anul următor. Unele, precum strategia High Beta, care era cel mai des în top, chiar au ajuns pe ultimul loc. Interesant este că cele trei strategii care au avut cele mai bune rezultate pe termen lung - răscumpărarea, calitatea și aristocrații de dividende - nu au fost niciodată pe ultimul loc.

Aceste rezultate arată că investiția factorială poate fi o strategie utilă pe termen lung, dar investitorii nu trebuie să ignore fluctuațiile anuale și riscurile asociate. Este importantă diversificarea portofoliilor de investiții pentru a minimiza riscul și a maximiza rentabilitatea pe termen lung.