ETF tematici: sopravvalutazione, volatilità e perdite elevate: come gli esperti finanziari valutano la performance e quali alternative consigliano.

ETF tematici: sopravvalutazione, volatilità e perdite elevate: come gli esperti finanziari valutano la performance e quali alternative consigliano.

Secondo un rapporto di www.finanzen.net,

Negli ultimi anni sono stati lanciati numerosi ETF tematici, ma spesso hanno avuto performance deludenti. Secondo uno studio di Morningstar gli analisti mettono in guardia dai fondi tematici e sottolineano che gli ETF ad ampio spettro spesso offrono performance migliori. I fondi tematici si concentrano su temi socialmente e politicamente rilevanti, promettono rendimenti elevati e attraggono gli investitori. Tuttavia, i rendimenti degli investitori per i fondi tematici spesso portano a risultati peggiori rispetto ai fondi azionari tradizionali.

Uno dei motivi della scarsa performance degli ETF tematici è la volatilità dei mercati coperti. Inizialmente i fondi generano rendimenti elevati, poi gli investitori investono, ma il potenziale di prezzo è limitato, il che porta ad un crollo. Questo sviluppo si riflette nel rendimento degli investitori, che spesso è nettamente peggiore per i fondi tematici rispetto ai fondi azionari che investono non tematicamente.

Il divario di rendimento, ovvero la discrepanza tra il rendimento ponderato in base al tempo e il rendimento dell’investitore, è particolarmente ampio per gli ETF tematici. Negli ultimi cinque anni il divario di rendimento dei fondi tematici è stato del 4,9%, mentre per i fondi azionari tradizionali è stato solo dello 0,5%. Pertanto, gli investitori che tendono a impegnarsi in numerose attività di trading subiscono perdite significative. Particolarmente colpiti sono i fondi con maggiore volatilità e focus più ristretto, come gli ETF sulla tecnologia verde, che creano un’esperienza devastante per gli investitori.

Secondo lo studio Morningstar, gli ETF non tematici ottengono risultati migliori offrendo agli investitori un rendimento di quasi il 9% e un rendimento ponderato nel tempo di poco più dell'8%. In confronto, i fondi tematici hanno registrato risultati peggiori. I risultati dello studio sottolineano il fatto che gli ETF tradizionali e ad ampio spettro rappresentano un'opzione più promettente per gli investitori rispetto agli ETF tematici specifici.