ETF-id selgitasid lihtsalt: mis on ETF ja kuidas see töötab?

ETF-id selgitasid lihtsalt: mis on ETF ja kuidas see töötab?

ETF-id selgitasid lihtsalt: mis on ETF ja kuidas see töötab?

ETF-id (Exchange Traded Funds) on investeerimisfondid, millega kaubeldakse börsil ja mis pakuvad kulutõhusat võimalust hajutatud investeerimiseks erinevatesse varaklassidesse. Need muutuvad investorite seas üha populaarsemaks, kuna need kujutavad endast lihtsat ja läbipaistvat investeerimisviisi. Selles artiklis selgitame mõistet "ETF" üksikasjalikumalt ja anname ülevaate nende toimimisest.

Mis on ETF?

ETF on investeerimisfond, mis kaupleb nagu aktsia börsil. See kujutab endast erinevate väärtpaberite, näiteks aktsiate, võlakirjade, kaupade või muude varade korvi. ETF-i ostmisega omandab investor kaudselt selle väärtpaberikorvi aktsiaid. ETFi väärtuse määrab selle aluseks olevate väärtpaberite tootlus.

Erinevalt tavapärastest investeerimisfondidest, mille väärtus arvutatakse kord päevas puhasväärtuse (NAV) alusel, muutub ETF-i hind kogu kauplemispäeva jooksul pidevalt, kuna sellega kaubeldakse börsil. See võimaldab investoritel osta või müüa ETF-e kauplemisajal igal ajal.

Kuidas ETF töötab?

ETF-i käivitab fondiettevõte, kes paneb kokku väärtpaberite korvi ja valib võrdlusaluseks indeksi. See indeks võib olla näiteks aktsiaindeks nagu DAX või S&P 500. Fondiettevõte ostab indeksit jälgivad väärtpaberid ja loob seejärel ETF-i aktsiad, millega saab börsil kaubelda.

ETFi tootluse määrab selle aluseks oleva indeksi tootlus. ETFi eesmärk on indeksi tootlust võimalikult täpselt korrata. Fondiettevõte korrigeerib perioodiliselt väärtpaberikorvi tagamaks, et see esindab indeksit ka edaspidi.

ETF-id pakuvad investoritele laialdast hajutatust, kuna nad investeerivad erinevatesse väärtpaberitesse. See vähendab riski võrreldes üksikute aktsiate või võlakirjade otse ostmisega. Lisaks on ETF-id sageli kuluefektiivsemad kui traditsioonilised investeerimisfondid, kuna neid juhitakse passiivselt ega vaja aktiivset fondijuhtimist.

ETF-ide eelised

ETF-id pakuvad investoritele mitmeid eeliseid. Siin on mõned kõige olulisemad:

1. Mitmekesistamine

ETF-id võimaldavad investoritel investeerida paljudesse väärtpaberitesse, mis hajutab riski. See vähendab üksikute aktsiate või võlakirjade riski ja hajutab portfelli üldist riski.

2. Likviidsus

Kuna ETF-idega kaubeldakse börsil, saavad investorid oma aktsiaid osta või müüa igal kauplemispäeva hetkel. See pakub kõrget likviidsust, erinevalt traditsioonilistest investeerimisfondidest, mis kauplevad ainult üks kord päevas.

3. Lihtne kasutada

ETF-e saab osta ja müüa otse maakleri kaudu, nagu ka üksikuid aktsiaid. See muudab ETF-idega kauplemise lihtsaks ja mugavaks.

4. Läbipaistvus

ETFid on läbipaistvad investeerimistooted, kuna nad avaldavad regulaarselt aruandeid alusindeksi ja ETF-i väärtuse kohta. Investoritel on oma investeeringust selge ülevaade.

5. Kulutõhusus

ETF-idel on traditsiooniliste investeerimisfondidega võrreldes sageli madalamad kulud. Kuna neid juhitakse passiivselt, ei ole aktiivsel fondihaldusel kõrgeid haldustasusid.

Kuidas ETF-idesse investeerida?

ETF-idesse investeerimiseks on vaja väärtpaberikontot maakleri juures. Seal saate valida ja osta ETF-e. On mitmeid ETF-e, mis hõlmavad erinevaid varaklasse ja turge. Investorid peaksid sobiva ETFi valimisel kaaluma oma investeerimiseesmärke ja riskitaluvust.

ETF-ide ostmisel kaasnevad tavaliselt erikulud, näiteks tehingukulud ja jooksvad haldustasud. Enne ostmist peaksid investorid neid kulusid arvestama ja valima sobiva ETF-i.

Samuti on oluline hinnata ETF-i tootlust, valitud indeksit ja investeerimisstrateegiat, et tagada ETFi vastavus inimese investeerimiseesmärkidele. Investoritel on juurdepääs ajaloolistele andmetele, fondiaruannetele ja analüütikute reitingutele.

KKK ETF-ide kohta

Mis vahe on aktiivselt ja passiivselt hallatavatel ETF-idel?

Aktiivselt juhitud ETF-e kontrollivad fondijuhid, kes valivad aktiivselt ETF-i väärtpabereid lähtuvalt turuolukorrast ja kohandavad allokatsiooni. Passiivselt hallatavad ETF-id aga püüavad võimalikult täpselt korrata konkreetse indeksi tootlust ja neid ei hallata aktiivselt.

Millist tootlust võite ETF-idelt oodata?

ETF-ide tootlus sõltub alusindeksi tootlusest. Konkreetse tulu ei garanteerita, kuna tulemus sõltub turuteguritest ja muudest mõjudest. Minevik ei võimalda teha järeldusi ka tulevaste tootluste kohta.

Kui sageli peaksite ETF-e kontrollima?

ETFide ülevaatamise sagedus sõltub individuaalsetest investeerimiseesmärkidest. Mõned investorid vaatavad oma portfellid regulaarselt üle ja kohandavad vastavalt oma jaotust, samas kui teistel on pikaajaline investeerimishorisont ja nad kauplevad harvemini. Soovitatav on portfellid regulaarselt üle vaadata ja vajadusel korrigeerida.

Järeldus

ETF-id pakuvad investoritele kulutõhusat võimalust investeerida mitmekesiselt erinevatesse varaklassidesse. Neid on lihtne kasutada, need on läbipaistvad ja pakuvad laia valikut võimalusi erinevate investeerimiseesmärkidega investoritele. Enne ETF-idesse investeerimist tuleks aga hoolikalt läbi mõelda oma investeerimiseesmärgid, riskitaluvus ja ETF-i omadused. ETF-id võivad olla väärtuslik lisand investoritele, kes otsivad mitmekesist ja odavat investeerimisstrateegiat.