ETF-urile au explicat simplu: Ce este un ETF și cum funcționează?

ETF-urile au explicat simplu: Ce este un ETF și cum funcționează?

ETF-urile au explicat simplu: Ce este un ETF și cum funcționează?

ETF-urile (Exchange Traded Funds) sunt fonduri de investiții care sunt tranzacționate la o bursă de valori și oferă o modalitate rentabilă de a investi într-o manieră diversificată în diferite clase de active. Acestea devin din ce în ce mai populare în rândul investitorilor, deoarece reprezintă o modalitate simplă și transparentă de a investi. În acest articol vom explica mai detaliat termenul „ETF” și vom oferi o privire de ansamblu asupra modului în care funcționează.

Ce este un ETF?

Un ETF este un fond mutual care se tranzacționează ca o acțiune pe o bursă de valori. Acesta reprezintă un coș de diferite valori mobiliare, cum ar fi acțiuni, obligațiuni, mărfuri sau alte active. Prin achiziționarea unui ETF, investitorul dobândește indirect acțiuni din acest coș de valori mobiliare. Valoarea unui ETF este determinată de performanța titlurilor de valoare subiacente.

Spre deosebire de fondurile mutuale tradiționale, a căror valoare este calculată o dată pe zi pe baza valorii activelor nete (NAV), prețul unui ETF se modifică continuu pe parcursul zilei de tranzacționare deoarece este tranzacționat la bursă. Acest lucru permite investitorilor să cumpere sau să vândă ETF-uri în orice moment în timpul orelor de tranzacționare.

Cum funcționează un ETF?

Un ETF este lansat de o companie de fond care alcătuiește un coș de valori mobiliare și alege un indice ca referință. Acest indice poate fi, de exemplu, un indice bursier precum DAX sau S&P 500. Compania de fond cumpără titlurile care urmăresc indicele și apoi creează acțiuni ale ETF care pot fi tranzacționate la bursă.

Performanța ETF este determinată de performanța indicelui suport. Scopul unui ETF este de a reproduce cât mai aproape posibil performanța indicelui. Societatea fondului ajustează periodic coșul de valori mobiliare pentru a se asigura că acesta continuă să reprezinte indicele.

ETF-urile oferă investitorilor o largă diversificare, deoarece investesc într-o varietate de valori mobiliare. Acest lucru reduce riscul în comparație cu cumpărarea directă de acțiuni sau obligațiuni individuale. În plus, ETF-urile sunt adesea mai rentabile decât fondurile de investiții tradiționale, deoarece sunt gestionate pasiv și nu necesită o gestionare activă a fondurilor.

Avantajele ETF-urilor

ETF-urile oferă o serie de beneficii pentru investitori. Iată câteva dintre cele mai importante:

1. Diversificare

ETF-urile permit investitorilor să investească într-un număr mare de valori mobiliare, ceea ce diversifică riscul. Acest lucru reduce riscul acțiunilor sau obligațiunilor individuale și împrăștie riscul global al portofoliului.

2. Lichiditatea

Deoarece ETF-urile sunt tranzacționate la bursă, investitorii își pot cumpăra sau vinde acțiunile în orice moment al zilei de tranzacționare. Aceasta oferă o lichiditate ridicată, spre deosebire de fondurile mutuale tradiționale care tranzacționează doar o dată pe zi.

3. Ușor de utilizat

ETF-urile pot fi cumpărate și vândute direct printr-un broker, la fel ca acțiunile individuale. Acest lucru face tranzacționarea ETF-urilor ușoară și convenabilă.

4. Transparență

ETF-urile sunt produse de investiții transparente, deoarece publică în mod regulat rapoarte despre indicele suport și valoarea ETF-ului. Investitorii au o imagine de ansamblu clară asupra investiției lor.

5. Eficiența costurilor

ETF-urile au adesea costuri mai mici în comparație cu fondurile mutuale tradiționale. Deoarece sunt gestionate pasiv, nu există comisioane mari de administrare pentru gestionarea activă a fondurilor.

Cum să investești în ETF-uri?

Pentru a investi în ETF-uri, aveți nevoie de un cont de valori mobiliare la un broker. Acolo puteți selecta și cumpăra ETF-uri. Există o varietate de ETF-uri care acoperă diferite clase de active și piețe. Investitorii ar trebui să ia în considerare obiectivele lor de investiții și toleranța la risc pentru a selecta ETF-ul adecvat.

Atunci când achiziționați ETF-uri, există de obicei costuri speciale, cum ar fi costuri de tranzacție și comisioane de administrare în curs. Înainte de a cumpăra, investitorii ar trebui să ia în considerare aceste costuri și să aleagă ETF-ul potrivit.

De asemenea, este important să se evalueze performanța ETF-ului, indicele ales și strategia de investiții pentru a se asigura că ETF-ul se potrivește obiectivelor de investiții ale cuiva. Investitorii pot accesa date istorice, rapoarte de fond și evaluări ale analiștilor.

Întrebări frecvente despre ETF-uri

Care este diferența dintre ETF-urile gestionate activ și pasiv?

ETF-urile gestionate activ sunt controlate de managerii de fonduri care selectează activ titlurile din ETF în funcție de situațiile pieței și ajustează alocarea. ETF-urile gestionate pasiv, pe de altă parte, încearcă să reproducă cât mai aproape posibil performanța unui anumit indice și nu sunt gestionate activ.

La ce randamente vă puteți aștepta de la ETF-uri?

Randamentul ETF-urilor depinde de performanța indicelui suport. Nu există nicio garanție a unui randament specific, deoarece performanța depinde de factorii pieței și de alte influențe. De asemenea, trecutul nu permite să se tragă concluzii cu privire la randamentele viitoare.

Cât de des ar trebui să verificați ETF-urile?

Frecvența revizuirii ETF-urilor depinde de obiectivele individuale de investiții. Unii investitori își revizuiesc portofoliile în mod regulat și își ajustează alocarea în consecință, în timp ce alții au un orizont de investiții pe termen lung și tranzacționează mai rar. Se recomandă ca portofoliile să fie revizuite în mod regulat și ajustate dacă este necesar.

Concluzie

ETF-urile oferă investitorilor o modalitate rentabilă de a investi într-o manieră diversificată în diferite clase de active. Sunt ușor de utilizat, transparente și oferă o gamă largă de opțiuni pentru investitorii cu diferite obiective de investiții. Cu toate acestea, înainte de a investi în ETF-uri, ar trebui să luați în considerare cu atenție obiectivele dvs. de investiție, toleranța la risc și caracteristicile ETF-ului. ETF-urile pot fi un plus valoros pentru investitorii care caută o strategie de investiții diversificată și cu costuri reduse.