Hitelbefizetések megbénítják a német bankokat: a gazdaság akut veszélyben!

Hitelbefizetések megbénítják a német bankokat: a gazdaság akut veszélyben!

A német bankrendszer a nemteljesítő hitelállomány riasztó növekedésével néz szembe, és 2024-ben a pénzügyi válság óta a legmagasabb szintet érte el. fr.de. Konkrétan a nemteljesítőnek minősített hitelek száma Németországban 24,9%-kal nőtt az előző évhez képest, ami jelentősen meghaladja az európai, mindössze 1,1%-os átlagot.

Ennek a drámai növekedésnek a fő oka a gyengülő gazdaság, a növekvő vállalati csődök és a kereskedelmi ingatlanszektorban jelenleg is zajló válság. 2024-ben 21 812 vállalati fizetésképtelenséget regisztráltak, ami 2015 óta a legmagasabb szint. Ezt a fejleményt tovább erősíti az állami támogatások korona-időszaki lejárata, amely valószínűleg a fizetésképtelenségek további növekedéséhez vezet.

Nyomás a kereskedelmi ingatlanpiacon

A kereskedelmi ingatlanpiacon jelentős nyomás nehezedik: az ingatlanértékek csökkenése, az utófinanszírozás hiánya és az emelkedő kamatok sok ingatlantulajdonost nehézségekbe ütköztek. Az irodaterületek iránti kereslet is visszaesik, részben a folyamatos otthoni munkavégzés trendje miatt. Emiatt sok kereskedelmi ingatlan üresen áll, ami tovább rontja a gazdasági helyzetet.

Az Európai Központi Bank (EKB) a kis- és középvállalatoknak, valamint a kereskedelmi ingatlanok tulajdonosainak nyújtott hitelek növekvő kockázatára figyelmeztet. Bár az NPL-kamatok Európában jelenleg historikusan alacsony szinten vannak, a korai mutatók a hitel-nemteljesítések közelgő súlyosbodására utalnak. Ez gyengítheti az egyes bankok tőkebázisát és tovább korlátozhatja a hitelezést.

Megnövekedett finanszírozási kockázatok a vállalatok számára

A német cégek helyzete jelentősen romlott a fizetésképtelenség kockázatát illetően. Riport innen BaFin hangsúlyozza, hogy a jelenlegi helyzet jelentősen érinti az autóipart és különösen annak beszállítóit. Itt a magas energiaköltségek, az infláció és az emelkedő bérek kombinációja találkozik a klímasemleges gazdasággá való átalakulással.

Emellett számos bank szigorította hitelezési standardjait, különösen az olyan kockázatos iparágakban, mint a vendéglátás, a kiskereskedelem és az ingatlanügyletek. Ezek a szigorúbb irányelvek egyre nehezebbé teszik a tőkéhez való hozzáférést a fiatal vállalatok, a középvállalatok és a befektetők számára. 2023 elejétől a cégek is kevesebb hitelt kértek, ami tovább rontotta az amúgy is feszült helyzetet.

Előrejelző intézkedések és kockázatok

A BaFin a magas kockázatú hitelintézetek szorosabb nyomon követését tervezi, és speciális auditokat is fontolgat. A hatóság bővíti adatelemzési képességeit a jövőbeli kockázatok korai figyelmeztető rendszerének bevezetésével. További figyelhető kockázatok közé tartozik a kamatemelés, az ingatlanpiaci korrekció, a nemzetközi pénzpiaci korrekció, a kibertámadások és a pénzmosás megelőzése.

Összességében a fiskális és monetáris politika cselekvési szabadsága csökkent, és a német gazdasági termelés enyhe visszaesést tapasztalt 2023-ban. Ez a visszaesés várhatóan súlyos következményekkel jár a vállalatok számára, különösen azokon a területeken, amelyeket már korábban is súlyosan érintett a koronavírus-járvány. Elemzők arra figyelmeztetnek, hogy a különösen érzékeny ágazatokban, például a vendéglátásban és a feldolgozóiparban emelkednek a hitel-nemteljesítési arányok.