Mislighold av lån lammer tyske banker: økonomi i akutt fare!

Mislighold av lån lammer tyske banker: økonomi i akutt fare!

Det tyske banksystemet står overfor en alarmerende økning i misligholdte lån, og når det høyeste nivået siden finanskrisen i 2024. Dette rapporterer fr.de. Konkret økte antallet lån klassifisert som misligholdt i Tyskland med 24,9 % sammenlignet med året før, som er betydelig høyere enn det europeiske gjennomsnittet på bare 1,1 %.

Hovedårsakene til denne dramatiske økningen er en svekket økonomi, økende bedriftskonkurser og den pågående krisen i næringseiendomssektoren. I 2024 ble det registrert 21 812 bedriftsinsolvens, det høyeste nivået siden 2015. Denne utviklingen vil bli ytterligere forsterket av utløpet av statsstøtte i Corona-perioden, noe som sannsynligvis vil føre til en ytterligere økning i insolvens.

Presset på næringseiendomsmarkedet

Næringseiendomsmarkedet er under betydelig press: Fallende eiendomsverdier, manglende oppfølgingsfinansiering og stigende renter har fått mange eiendomsbesittere til å slite. Etterspørselen etter kontorlokaler er også i ferd med å falle, delvis på grunn av den pågående jobbing-hjemmefra-trenden. Som et resultat står mange næringseiendommer ledige, noe som forverrer den økonomiske situasjonen ytterligere.

Den europeiske sentralbanken (ECB) advarer mot økende risiko ved lån til små og mellomstore bedrifter og til eiere av næringseiendom. Selv om NPL-rentene i Europa for tiden er på historisk lave nivåer, peker tidlige indikatorer på en forestående forverring av mislighold av lån. Dette kan svekke kapitalbasen til enkeltbanker og begrense utlån ytterligere.

Økt finansieringsrisiko for bedrifter

Situasjonen for tyske selskaper har forverret seg betydelig når det gjelder risikoen for insolvens. En rapport fra BaFin understreker at spesielt bilindustrien og dens leverandører er betydelig påvirket av dagens situasjon. Her møter en kombinasjon av høye energikostnader, inflasjon og stigende lønninger en transformasjon til en klimanøytral økonomi.

I tillegg har mange banker strammet inn sine utlånsstandarder, spesielt i risikofylte bransjer som gjestfrihet, detaljhandel og eiendom. Disse strengere retningslinjene har gjort tilgangen til kapital stadig vanskeligere for unge bedrifter, mellomstore bedrifter og investorer. Fra begynnelsen av 2023 ba bedrifter også om færre lån, noe som forverret den allerede spente situasjonen ytterligere.

Foregripende tiltak og risikoer

BaFin planlegger tettere oppfølging av kredittinstitusjoner med høy risiko og vurderer spesielle revisjoner. Myndigheten vil utvide sine dataanalysemuligheter for å implementere et tidlig varslingssystem for fremtidige risikoer. Andre potensielle risikoer som overvåkes inkluderer renteøkninger, eiendomsmarkedskorreksjoner, internasjonale finansmarkedskorreksjoner, cyberangrep og forebygging av hvitvasking.

Samlet sett har handlefriheten for finans- og pengepolitikken gått ned, og tysk økonomisk produksjon opplevde en liten nedgang i 2023. Denne nedgangen forventes å få alvorlige konsekvenser for bedrifter, spesielt i områder som allerede var hardt rammet av koronaviruspandemien. Analytikere advarer mot økende misligholdsrater på lån i spesielt sensitive sektorer som catering og produksjon.