贷款违约使德国银行陷入瘫痪：经济陷入​​严重危险！

贷款违约使德国银行陷入瘫痪：经济陷入​​严重危险！

德国银行体系正面临不良贷款惊人上升的局面，2024年将达到金融危机以来的最高水平。据德国央行报道 法国人 。具体来说，德国的不良贷款数量较上年增加了24.9%，明显高于仅1.1%的欧洲平均水平。

这一急剧增长的主要原因是经济疲软、企业破产增加以及商业房地产行业持续存在的危机。 2024 年，有 21,812 家企业破产，这是自 2015 年以来的最高水平。新冠病毒期间国家援助到期将进一步加强这一发展，这可能导致破产数量进一步增加。

商业地产市场压力

商业地产市场面临着相当大的压力：房价下跌、后续融资缺乏、利率上升，让很多业主陷入困境。对办公空间的需求也在下降，部分原因是持续的在家工作趋势。结果，许多商业地产空置，这进一步加剧了经济形势。

欧洲中央银行（ECB）警告中小企业和商业房地产业主的贷款风险不断增加。尽管欧洲的不良贷款率目前处于历史低位，但早期指标表明贷款违约即将恶化。这可能会削弱个别银行的资本基础并进一步限制放贷。

企业融资风险加大

德国企业的破产风险状况显着恶化。一份报告来自 巴芬 强调汽车行业及其供应商尤其受到当前形势的严重影响。在这里，高能源成本、通货膨胀和工资上涨的结合满足了向气候中性经济的转型。

此外，许多银行收紧了贷款标准，特别是在酒店、零售和房地产等高风险行业。这些更严格的指导方针使得年轻公司、中型公司和投资者获得资本变得越来越困难。从2023年开始，企业要求的贷款也减少了，这进一步加剧了本已紧张的局势。

预期措施和风险

BaFin 正计划对高风险信贷机构进行更密切的监控，并考虑进行特别审计。该局将扩大数据分析能力，实施未来风险预警系统。受到监控的其他潜在风险包括加息、房地产市场调整、国际金融市场调整、网络攻击和洗钱预防。

总体而言，财政和货币政策行动自由度有所下降，德国经济产出在2023年出现小幅下降。这种下降预计将对企业产生严重后果，特别是在已经受到冠状病毒大流行严重影响的地区。分析师警告称，餐饮和制造业等特别敏感行业的贷款违约率将上升。