Μελέτη Verivox: Καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας με τόκους πάνω από τον πληθωρισμό – ο χρηματοοικονομικός ειδικός δίνει σημαντικές συμβουλές

Οι καταναλωτές μπορούν επί του παρόντος να επωφεληθούν από την πτώση του πληθωρισμού και την αύξηση των επιτοκίων. Σύμφωνα με ανάλυση της Verivox, υπάρχουν κάποιες προσφορές για καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας με επιτόκια πάνω από τον πληθωρισμό. Αυτό δεν ίσχυε για πολύ καιρό.

Για τους αποταμιευτές στη Γερμανία, υπάρχουν αυτή τη στιγμή οι πρώτες προσφορές καταθέσεων καθορισμένης διάρκειας με επιτόκια πάνω από τον πληθωρισμό. Ορισμένοι πάροχοι πληρώνουν τόκους σε καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας με διάρκεια ενός έτους, το οποίο στο 4,75 τοις εκατό είναι πάνω από το ποσοστό πληθωρισμού 4,5 τοις εκατό τον Σεπτέμβριο. Αυτό προκύπτει από αξιολόγηση της πύλης σύγκρισης Verivox. «Η επιστροφή των θετικών πραγματικών επιτοκίων είναι μια σημαντική καμπή για τους αποταμιευτές», δήλωσε ο Oliver Maier, Διευθύνων Σύμβουλος της Verivox Finanzvergleich GmbH.

Σύμφωνα με τη Verivox, τα υψηλότερα επιτόκια προέρχονται από τράπεζες άλλων ευρωπαϊκών χωρών. Ποσά επενδύσεων έως και 100.000 ευρώ προστατεύονται σε όλη την ΕΕ από τη νόμιμη ασφάλιση καταθέσεων. Οι τράπεζες με γερμανική προστασία καταθέσεων πληρώνουν ανώτατο επιτόκιο 4,15%.

Τα πραγματικά επιτόκια είναι κατά μέσο όρο βαθιά στο κόκκινο

Κατά μέσο όρο, ωστόσο, το πραγματικό επιτόκιο, δηλαδή ο τόκος μετά την αφαίρεση του πληθωρισμού, εξακολουθεί να είναι στο μείον 1,18 τοις εκατό για τις καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας (στις 20 Οκτωβρίου). Αυτό σημαίνει ότι η απώλεια αξίας λόγω του πληθωρισμού είναι μεγαλύτερη από την υπεραξία λόγω τόκων.

Ωστόσο, σύμφωνα με τη Verivox, η εποχή της αύξησης των επιτοκίων θα μπορούσε σύντομα να φτάσει στο τέλος της. «Υπάρχουν επί του παρόντος πολλές ενδείξεις ότι τα επιτόκια των καταθέσεων σταθερής διάρκειας σύντομα θα έχουν φτάσει στο αποκορύφωμά τους», δήλωσε ο Maier.

Τα καθημερινά χρήματα δύσκολα αξίζουν

Σύμφωνα με πληροφορίες, πολλοί επενδυτές δύσκολα επωφελήθηκαν από την αύξηση των επιτοκίων όσον αφορά το χρήμα μιας ημέρας. Στο 27 τοις εκατό από τις 747 τράπεζες και ταμιευτήρια που αξιολογήθηκαν από τη Verivox με τουλάχιστον μία ημερήσια προσφορά χρημάτων, οι αποταμιευτές λαμβάνουν το πολύ 0,25 τοις εκατό τόκο. Σε ορισμένα ιδρύματα συνεχίζουν να μην λαμβάνουν τίποτα.

«Το επιτόκιο καταθέσεων της ΕΚΤ είναι υψηλότερο από ποτέ στην ιστορία της ευρωζώνης», δήλωσε ο Maier. «Αλλά πολλές περιφερειακές τράπεζες ιδιαίτερα δεν μεταφέρουν τα υψηλά επιτόκια στους πελάτες τους». Το επιτόκιο καταθέσεων είναι σήμερα 4,0 τοις εκατό. Το επιτόκιο καταθέσεων είναι το επιτόκιο με το οποίο οι τράπεζες μπορούν να επενδύσουν χρήματα στην ΕΚΤ.

Από την οπτική γωνία του προέδρου του Sparkasse, Helmut Schleweis, τα χρήματα μιας νύχτας είναι περισσότερο «αποθήκευση χρημάτων» παρά επένδυση. Σε αντίθεση με τις καταθέσεις καθορισμένης διάρκειας, οι αποταμιευτές μπορούν να έχουν πρόσβαση σε ημερήσια χρήματα ανά πάσα στιγμή. Επομένως, οι τράπεζες και τα ταμιευτήρια θα δυσκολεύονται να υπολογίσουν με αυτά τα κεφάλαια, είπε πρόσφατα ο Schleweis. "Μπορείτε να το δείτε στο προσφερόμενο επιτόκιο."

Απόφαση για τα επιτόκια της ΕΚΤ

Για την ανάλυση, η Verivox αξιολόγησε τις συνθήκες περίπου 800 τραπεζών και ταμιευτηρίων για ένα ποσό επένδυσης 10.000 ευρώ. Λήφθηκαν υπόψη όλα τα πιστωτικά ιδρύματα με ημερήσιες και προθεσμιακές προσφορές καταθέσεων που δημοσίευσαν τα επιτόκια τους ελεύθερα προσβάσιμα στην ιστοσελίδα τους. Η πύλη καταναλωτών Biallo.de προσφέρει επίσης μια επισκόπηση του ενδιαφέροντος για τις επενδύσεις αποταμίευσης.

Η επιτοκιακή πολιτική της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ) είναι επίσης καθοριστική για την κατανομή των επιτοκίων. Για την καταπολέμηση του υψηλού πληθωρισμού, η ΕΚΤ αύξησε τα επιτόκια στη ζώνη του ευρώ δέκα φορές στη σειρά από τον Ιούλιο του 2022. Το τρέχον βασικό επιτόκιο είναι 4,5%. Τα υψηλότερα επιτόκια καθιστούν τα δάνεια πιο ακριβά, γεγονός που μπορεί να επιβραδύνει τη ζήτηση και να εξουδετερώσει τα υψηλά ποσοστά πληθωρισμού. Συνεπώς, τα υψηλότερα βασικά επιτόκια έχουν αρνητικό αντίκτυπο στην οικονομία.

Οι οικονομολόγοι αναμένουν ότι οι νομισματικές αρχές θα αφήσουν αμετάβλητα τα επιτόκια στη σημερινή τους συνεδρίαση. Ο πληθωρισμός έχει αποδυναμωθεί πρόσφατα, ενώ οι ανησυχίες για την οικονομία αυξάνονται.