Die größten Banken in den USA freuen sich über bemerkenswerte Gewinne, die primär auf die wirtschaftlichen Rahmenbedingungen während der Trump-Administration zurückzuführen sind. Laut it-boltwise.de erzielten die sechs größten Banken im zweiten Quartal dieses Jahres einen Gesamtgewinn von etwa 39 Milliarden US-Dollar. Dies stellt eine Steigerung von mehr als 20 % im Vergleich zum Vorjahr dar und übertrifft die Erwartungen der Analysten.
JPMorgan Chase, die größte und profitabelste Bank des Landes, spielte dabei eine herausragende Rolle mit fast 15 Milliarden US-Dollar Gewinn. Treiber dieses Erfolges ist das florierende Investmentbanking, das von einem Anstieg bei Fusionen, Börsengängen, sowie der Ausgabe von Anleihen und Aktien profitiert. Der Umsatz im Investmentbanking stieg um 7 %, was 450 Millionen US-Dollar mehr als erwartet einbrachte.
Marktreaktionen und Investorenvertrauen
Trotz anfänglicher Turbulenzen zu Beginn des Quartals, die durch die sogenannten „Liberation Day“-Zölle ausgelöst wurden, erholten sich die Märkte erstaunlich schnell. Die Verschiebung der härtesten Zölle auf die meisten Handelspartner trug zur Stabilisierung und zum Vertrauen der Investoren bei. Diese positiven Entwicklungen führten zudem zu einem Anstieg bei Unternehmensübernahmen und Kreditaufnahmen, während JPMorgan ein Kreditwachstum von 5 % im Vergleich zum Vorjahr verzeichnete, hauptsächlich getrieben durch steigende Kreditkarten- und Großhandelskredite.
Jeremy Barnum, CFO von JPMorgan, betonte, dass die Unternehmenswelt die Unsicherheiten akzeptiert habe und bereit sei, mit Transaktionen fortzufahren. Interne Wirtschaftsindikatoren der Bank zeigen eine Abkühlung im Vergleich zum ersten Quartal, was die Risiken einer Rezession und eines Anstiegs der Arbeitslosigkeit verringert. CEO Jamie Dimon äußerte sich optimistisch zur Widerstandsfähigkeit der Wirtschaft, während die Deregulierung unter der Trump-Regierung als positiver Faktor identifiziert wird.
Politische Entwicklungen und ihre Auswirkungen
Zusätzlich zu den finanziellen Entwicklungen hat JPMorgan Chase auch eine „War Room“ eingerichtet, um die neuen politischen Maßnahmen von Präsident Trump zu analysieren. Mary Callahan Erdoes, die Leiterin der Vermögensverwaltung bei JPMorgan, berichtete, dass ihr Team die letzten 24 Stunden damit verbracht hat, die Auswirkungen von Trumps Politik auf die Wirtschaft zu bewerten. Trump hat kürzlich eine Reihe von Exekutivbefehlen erlassen, darunter die Ausrufung eines nationalen Energie-Notstands und eine regulatorische Pause, was auf eine weniger strenge Regulierung hindeutet.
Bank of America, die zweitgrößte Bank des Landes, verfolgt ebenfalls die neuen politischen Maßnahmen. CEO Brian Moynihan äußerte sich besorgt über die möglichen Auswirkungen von Zöllen, die auf Importe aus Mexiko und Kanada in Betracht gezogen werden, jedoch glaubt er, dass niedrigere Zölle keinen großen Einfluss auf die Wirtschaft oder Inflation haben werden.
Die Federal Reserve wird die möglichen Inflationseffekte der Zölle im Kontext der neuen fiskalischen Politiken berücksichtigen müssen. Wells Fargo und Citigroup zeigen ebenfalls Anzeichen einer Erholung; Wells Fargo hat eine Beschränkung der Federal Reserve überwunden und Mitarbeiter mit einem Bonus belohnt, während Citigroup einen Anstieg der Aktien um fast 30 % in diesem Jahr verzeichnete, was auf das Vertrauen der Investoren in den Turnaround-Plan von CEO Jane Fraser zurückzuführen ist.
